50ETF期权怎么提高收益？
虽然50ETF期权本身自带杠杆收益，但是还是有许多投资者喜欢构建一些投资组合来提高50ETF期权的收益，小编就挑选两个简单的可以提高收益的组合来讲讲，分别是认购期权牛市价差策略、认沽期权熊市价差策略。
1、认购期权牛市价差策略
该策略通过买入一张行权价低的认购期权和卖出一张行权价高的认购期权构建投资组合，两份期权的标的物、到期日必须相等，数量也要相近。
我们还是举个例子吧：
现在我们假设50ETF在未来一段时间内会上涨超过3.1，但是不会超过3.2，现在我们以0.022的市价买入一张(一张为一万份)执行价格为3.1的认购期权，再以0.0065的价格卖出一张执行价格为3.2的认购期权，这时候我们付出的成本一共为10000x(0.022-0.0065)=155元。如果到期日时上证50ETF涨到3.18，那么此时的收入就是(3.18-3.1)x10000-155=645。盈利杠杆为645/155=4.16。
我们再对比一下不构建组合的收益。如果直接买入执行价格为3.1的认购期权的话，那么当50ETF在涨到3.18的时候，盈利就为10000x(3.18-3.1-0.022)=480元，盈利杠杆为580/(10000x0.022)=2.18。通过对比发现，构建牛市价差组合的盈利是要大于不构建组合的盈利的，杠杆基本上也是不构建组合的两倍。
2、认沽期权熊市价差策略
该策略与上述策略逻辑一致，不同的是，该策略是通过买入一张行权价高的认沽期权和卖出一张行权价低的认沽期权构建投资组合，两份期权的标的物、到期日必须相等，数量也要相近。
和上述例子一样，在建仓的时候，卖出认沽期权的时候会降低我们的建仓成本，在行权的时候，只要市价在两个行权价之间，更低价格的认沽期权由于得不到执行，因此我们赚取了所有的权利金，高价的认沽期权由于达到了盈利条件，所以我们获得了行权收益。我们的收益依旧比单独买入认沽期权要高。大家可以自行举例去理解该策略。
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